上海證券報(bào)記者從業(yè)內(nèi)獲悉,備受關(guān)注的個人養(yǎng)老金相關(guān)制度有望于近期落地。這預(yù)示著,以政府政策支持、個人自愿參加、市場化運(yùn)營為特點(diǎn),與基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)(職業(yè))年金相銜接的“個人養(yǎng)老金”新時代即將開啟,對于健全多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系具有里程碑意義。
業(yè)內(nèi)專家分析表示,作為我國養(yǎng)老保險(xiǎn)體系中的第三支柱,個人養(yǎng)老金制度的即將開啟,意味著參與第三支柱的金融機(jī)構(gòu)與金融產(chǎn)品的范圍進(jìn)一步擴(kuò)大,有助于促進(jìn)個人養(yǎng)老金賬戶市場的競爭,豐富產(chǎn)品形態(tài),從而增加公眾的選擇權(quán),提高個人養(yǎng)老金賬戶市場的運(yùn)行效率。
業(yè)內(nèi)人士對于相關(guān)制度文件以及配套細(xì)則的出爐抱以期待。由于個人養(yǎng)老金的制度設(shè)計(jì)涉及多部門,因此,各部門之間的相互合作、良好互動和順暢溝通是促進(jìn)個人養(yǎng)老金制度健康快速發(fā)展的重要基礎(chǔ)。
第三支柱產(chǎn)品類型將擴(kuò)圍
個人養(yǎng)老金又被稱為養(yǎng)老第三支柱,與基本養(yǎng)老保險(xiǎn)(第一支柱)、企業(yè)年金或職業(yè)年金(第二支柱)共同組成我國養(yǎng)老保險(xiǎn)體系的“三大支柱”。
此前,關(guān)于第三支柱,保險(xiǎn)業(yè)曾有過個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的試水探索。清華大學(xué)五道口金融學(xué)院中國保險(xiǎn)與養(yǎng)老金研究中心研究總監(jiān)朱俊生在接受上海證券報(bào)記者采訪時表示,個人養(yǎng)老金制度的即將開啟,意味著參與第三支柱的金融機(jī)構(gòu)與產(chǎn)品范圍將會擴(kuò)大。
據(jù)了解,參加城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險(xiǎn)或城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險(xiǎn)的勞動者,可以參加個人養(yǎng)老金制度。
個人養(yǎng)老金實(shí)行個人賬戶制度,繳費(fèi)完全由參加人個人承擔(dān),實(shí)行完全積累。參加人通過個人養(yǎng)老金信息管理服務(wù)平臺,建立個人養(yǎng)老金賬戶。個人養(yǎng)老金賬戶是參加個人養(yǎng)老金制度、享受稅收優(yōu)惠政策的基礎(chǔ)。
對此,朱俊生分析表示,明確賬戶制積累模式,有利于短期儲蓄向長期養(yǎng)老資產(chǎn)轉(zhuǎn)化,可以增加養(yǎng)老金的資產(chǎn)規(guī)模及保障能力,有利于矯正養(yǎng)老保險(xiǎn)三支柱體系的結(jié)構(gòu)失衡,提升養(yǎng)老金的可持續(xù)發(fā)展能力。另外,亦有利于集聚長期養(yǎng)老資金,可對沖人口老齡化背景下儲蓄率和投資率下降帶來的潛在影響。
個人養(yǎng)老金資金賬戶可以由參加人在符合規(guī)定的商業(yè)銀行指定或開立,也可以通過其他符合規(guī)定的金融產(chǎn)品銷售機(jī)構(gòu)指定。個人養(yǎng)老金資金賬戶實(shí)行封閉運(yùn)行,其權(quán)益歸參加人所有,除另有規(guī)定外不得提前支取。
備受關(guān)注的還有個人養(yǎng)老金的繳費(fèi)水平和投資方式。據(jù)了解,參加人每年繳納個人養(yǎng)老金的上限或?yàn)?2000元,后續(xù)相關(guān)部門或?qū)⒏鶕?jù)經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展水平和多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系發(fā)展情況等因素適時調(diào)整繳費(fèi)上限;個人養(yǎng)老金資金賬戶資金或可用于購買符合規(guī)定的銀行理財(cái)、儲蓄存款、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)、公募基金等運(yùn)作安全、成熟穩(wěn)定、標(biāo)的規(guī)范、側(cè)重長期保值的,可滿足不同投資者偏好的金融產(chǎn)品,具體或可由參加人自主選擇。
此外,為鼓勵符合條件的人員參加個人養(yǎng)老金制度,相關(guān)方面或?qū)⒖紤]制定相關(guān)的稅收優(yōu)惠政策。朱俊生表示,稅收優(yōu)惠政策有利于提升需求與參加的積極性,有利于擴(kuò)大第三支柱的覆蓋率,但具體仍有待于相關(guān)配套細(xì)則的明確。“我個人建議,可在此前個人稅收遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)試點(diǎn)的基礎(chǔ)上拓展稅收優(yōu)惠方式,同時降低領(lǐng)取階段的稅率,以及簡化稅前抵扣流程。”
據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露,個人養(yǎng)老金或結(jié)合實(shí)際分步實(shí)施,即選擇部分城市先試行1年,再逐步推開。
“由于參與個人養(yǎng)老金的金融機(jī)構(gòu)包括銀行、保險(xiǎn)、基金等,個人養(yǎng)老金的制度設(shè)計(jì)涉及多個部門,這意味著不同監(jiān)管機(jī)構(gòu)之間的協(xié)同機(jī)制有待加強(qiáng)。”因此,朱俊生建議,為了促進(jìn)個人養(yǎng)老金制度健康發(fā)展,要建立透明、高效、協(xié)同的監(jiān)管框架,各監(jiān)管部門要相互合作、良好互動和順暢溝通,完善配套的稅收政策、投資運(yùn)營、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控以及參與人權(quán)益保護(hù),提高監(jiān)管效率。
三支柱要下好全國“一盤棋”
養(yǎng)老保障體系建設(shè)關(guān)乎國計(jì)民生,是切切實(shí)實(shí)的百姓福祉,也是應(yīng)對我國人口老齡化的核心抓手。
業(yè)內(nèi)專家表示,多年來,多層次養(yǎng)老保障體系建設(shè)從基本養(yǎng)老保險(xiǎn)制度起步,通過企業(yè)年金和職業(yè)年金制度予以豐富,而后發(fā)展個人養(yǎng)老金制度形成閉環(huán)。如今,第一支柱基本養(yǎng)老保險(xiǎn)覆蓋超10億人,第二支柱企業(yè)年金和職業(yè)年金正在積極發(fā)展壯大。隨著個人養(yǎng)老金制度的建立,第三支柱個人養(yǎng)老金的發(fā)展將有章可循,釋放巨大發(fā)展?jié)摿Α?/p>
實(shí)際上,國家層面對于發(fā)展個人養(yǎng)老金早有謀劃。2021年12月,中央全面深化改革委員會第二十三次會議審議通過了《關(guān)于推動個人養(yǎng)老金發(fā)展的意見》,推動發(fā)展適合中國國情、政府政策支持、個人自愿參加、市場化運(yùn)營的個人養(yǎng)老金,與基本養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)(職業(yè))年金相銜接,實(shí)現(xiàn)養(yǎng)老保險(xiǎn)補(bǔ)充功能。今年政府工作報(bào)告再次明確,繼續(xù)規(guī)范發(fā)展第三支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)。
業(yè)內(nèi)人士表示,推動個人養(yǎng)老金發(fā)展應(yīng)堅(jiān)持政府引導(dǎo)、市場運(yùn)作、有序發(fā)展的原則,注重發(fā)揮政府引導(dǎo)作用,在多層次、多支柱養(yǎng)老保險(xiǎn)體系中統(tǒng)籌布局個人養(yǎng)老金;充分發(fā)揮市場作用,營造公開公平公正的競爭環(huán)境,調(diào)動各方面積極性;嚴(yán)格監(jiān)督管理,切實(shí)防范風(fēng)險(xiǎn),促進(jìn)個人養(yǎng)老金健康有序發(fā)展。
在業(yè)內(nèi)人士看來,隨著個人養(yǎng)老金制度頂層設(shè)計(jì)的出爐,下一步完善養(yǎng)老保障體系的關(guān)鍵在于,將第一支柱承擔(dān)的過重養(yǎng)老壓力逐步向第二、第三支柱轉(zhuǎn)移,通過打通三個支柱間資金流動機(jī)制來矯正當(dāng)前養(yǎng)老保障體系結(jié)構(gòu)的失衡,下好全國“一盤棋”,整體上增加我國養(yǎng)老資金規(guī)模。