1安排殘疾人士享受稅收優(yōu)惠,返還的增值稅計入經(jīng)常性損益
披露:根據(jù)財稅〔2009〕70 號,發(fā)行人支付給殘疾人士的實際工資在稅前扣除并按照實際支付金額的100%加計扣除。
報告期內(nèi),母公司有殘疾人士員工70人、87人和97人,占整個職工人數(shù)的33.33%、32.22%和27.87%,符合《關(guān)于促進殘疾人就業(yè)稅收優(yōu)惠政策的通知》財稅〔2007〕92號規(guī)定的『月平均實際安置的殘疾人占單位在職職工總數(shù)的比例應(yīng)高于25%(含25%),并且實際安置的殘疾人人數(shù)多于10人』
按照財稅〔2007〕92號文,公司享受的稅收優(yōu)惠是『每年可退還的增值稅或減征的營業(yè)稅的具體限額,由縣級以上稅務(wù)機關(guān)根據(jù)單位所在區(qū)縣(含縣級市、旗,下同)適用的經(jīng)?。ê灾螀^(qū)、直轄市、計劃單列市,下同)級人民政府批準的最低工資標準的6倍確定,但最高不得超過每人每年3.5萬元』以及『單位支付給殘疾人的實際工資可在企業(yè)所得稅前據(jù)實扣除,并可按支付給殘疾人實際工資的100%加計扣除』
在論述因安置殘疾人返還的增值稅計入經(jīng)常性損益的合理性,招股書認為『報告期內(nèi),母公司愛朋醫(yī)療享受促進殘疾人就業(yè)的增值稅優(yōu)惠政策,該類殘疾人員工主要從事凈化車間、電子車間和鼻噴車間的生產(chǎn)工作,與公司正常經(jīng)營業(yè)務(wù)直接相關(guān);公司始終重視承擔社會責任,堅持在勝任工作的前提下優(yōu)先錄用殘疾人員工,并于2007年開始享受促進殘疾人就業(yè)的增值稅優(yōu)惠政策,不存在越權(quán)審批或無正式批準文件情形,期間亦不存在不符介相關(guān)稅收返還政策的情形,非偶發(fā)性的稅收返還或減免』
假定公司按照最高限額扣除,2017年度,公司能夠返還增值稅97*3.5=339.5萬元,所得稅加計扣除339.5萬元,減少企業(yè)所得稅50.925萬元,合計享受稅收優(yōu)惠309.425萬元。
2同大類行業(yè)公司對比
披露:發(fā)行人選取了4家企業(yè)作為同行業(yè)公司對比,分別是三諾生物、安圖生物、健帆生物和理邦儀器。
從上述四家企業(yè)從事的實際業(yè)務(wù)看,安圖生物從事體外診斷試劑及醫(yī)療器械,健帆生物從事血液灌注醫(yī)療器械和耗材,除了醫(yī)療器械這個大類,他們很難與發(fā)行人歸為同行業(yè)。
三諾生物產(chǎn)品是微量血快速血糖監(jiān)測系統(tǒng),理邦儀器產(chǎn)品是婦幼保健產(chǎn)品及系統(tǒng)、多參數(shù)監(jiān)護產(chǎn)品及系統(tǒng)、心電產(chǎn)品及系統(tǒng)、體外診斷等,也基本歸不了同類。
但是,他們的利潤表有一個共同特征:毛利率高,銷售費用高。毛利率如下表所示:
3公司經(jīng)銷商眾多,合作三年以上的經(jīng)銷商貢獻一半以上的收入
披露:報告期內(nèi),公司經(jīng)銷商數(shù)量眾多,分別為982家、1423家和1655家,平均每家實現(xiàn)銷售收入12.34萬、11.73萬和12.53萬,如下表所示:
公司合作三年以上的經(jīng)銷商數(shù)量為552個,銷售收入分別為0.96億、1.15億和1.24億,貢獻一半以上的收入,如下表所示:
報告期內(nèi),全體經(jīng)銷商平均銷售金額與長期穩(wěn)定經(jīng)銷商銷售金額對比如下:
4主要產(chǎn)品單價逐漸下降
披露:母公司愛朋醫(yī)療微電腦注藥泵平均價格分別為58.55元/只、55.77元/只和54.23元/只,銷售單價呈現(xiàn)下降趨勢:
5員工價值創(chuàng)造分析
披露:報告期內(nèi),公司員工的平均薪酬呈現(xiàn)上漲趨勢,大于位于8.4萬到9.5萬之間: