伴隨著近日科德數(shù)控定增塵埃落定，國家制造業(yè)大基金的新一輪投資布局即將開啟，其投資路線圖也逐步顯現(xiàn)。
記者梳理發(fā)現(xiàn)，自2019年11月成立以來，國家制造業(yè)大基金頻頻出手，積極撬動中國制造業(yè)升級轉(zhuǎn)型高質(zhì)量發(fā)展。最新數(shù)據(jù)顯示，國家制造業(yè)大基金自成立以來投資項目達35個，投資布局了超過10家制造業(yè)龍頭企業(yè)，具體投資領域方面，格外“青睞”工業(yè)母機及機器人等高端領域。
大額認購科德數(shù)控定增
制造業(yè)大基金新一輪投資開啟
日前，國內(nèi)高端數(shù)控機床龍頭科德數(shù)控公告了定增預案(修訂稿)，確定本次股票發(fā)行價格為65.1元/股，發(fā)行數(shù)量為245.78萬股，募集資金總額約1.6億元，本次股票發(fā)行對象為國家制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級基金股份有限公司(簡稱“國家制造業(yè)大基金”)和國泰君安。其中，制造業(yè)大基金大額認購1.5億元，獲配股數(shù)230.4147萬股。記者注意到，這也是今年以來，國家制造業(yè)大基金首次出手參與A股公司定增認購。
公開資料顯示，國家制造業(yè)大基金成立于2019年11月，注冊資本為1472億元，由國家財政部、國開金融有限責任公司、中國煙草總公司等20名股東發(fā)起。該基金主要圍繞新材料、新一代信息技術(shù)、電力裝備、高端數(shù)控機床和基礎制造裝備、工業(yè)機器人、核心零部件和元器件、關(guān)鍵儀器儀表、航空航天和新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈等領域的成長期、成熟期企業(yè)開展戰(zhàn)略性投資，布局相關(guān)制造業(yè)龍頭企業(yè)。
記者梳理發(fā)現(xiàn)，自成立以來，國家制造業(yè)大基金頻頻出手。企查查數(shù)據(jù)顯示，國家制造業(yè)大基金自成立以來投資項目達35個，其中不乏對A股制造業(yè)龍頭企業(yè)的投資布局，且動輒就是大手筆投資，除科德數(shù)控之外，還包括中航光電(002179)、航發(fā)控制(000738)、日發(fā)精機(002520)、創(chuàng)世紀(300083)、埃斯頓(002747)、鐵建重工、濰柴動力(000338)、徐工機械(000425)、柳工(000528)等。
2021年11月9日，日發(fā)精機披露，公司與國家制造業(yè)基金簽署《戰(zhàn)略合作協(xié)議》，雙方將圍繞相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈上下游開展深度合作?；趯?shù)控機床產(chǎn)業(yè)的戰(zhàn)略性布局，及對公司數(shù)控機床業(yè)務未來發(fā)展前景的充分認可，國家制造業(yè)基金擬增資3億元，認購日發(fā)精機全資子公司日發(fā)機床24.52%的股權(quán)。
2021年10月10日，創(chuàng)世紀公告，發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金報告書(草案)，公司擬以10.45元/股價格，向港榮集團、國家制造業(yè)基金和榮耀創(chuàng)投分別發(fā)行股份，購買其合計持有的公司控股子公司深圳創(chuàng)世紀19.13%的少數(shù)股東股權(quán)。國家制造業(yè)基金出資5.94億元，交易完成后將成為上市公司直接股東，持股比例達3.44%。
此外，國家制造業(yè)大基金還曾宣布擬投資華中數(shù)控(300161)(后終止投資)，并與中國石化、中國移動(600941)、廈門鎢業(yè)(600549)等企業(yè)合資設立投資基金。
撬動制造業(yè)升級轉(zhuǎn)型
記者了解到，與此前成立的一些基金專注于一個行業(yè)不同，制造業(yè)大基金幾乎覆蓋了制造業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈，包括基礎性、戰(zhàn)略性、先導性領域，以新材料為主，兼顧新一代信息技術(shù)、電力裝備等領域。
在投資的范圍和方式方面，制造業(yè)大基金表現(xiàn)也較為多元化，既有一級市場也有二級市場定向增發(fā)，既能參與國有企業(yè)混改，又能投資民營企業(yè)龍頭，既直接參與投資也通過設立子基金或參股其他投資企業(yè)尋找目標。
企查查數(shù)據(jù)顯示，制造業(yè)大基金旗下還參與設立了多個子基金，除了國開制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級基金(有限合伙)、深創(chuàng)投制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級新材料基金(有限合伙)、金石制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級新材料基金(有限合伙)，還包括湖北高質(zhì)量發(fā)展產(chǎn)業(yè)投資基金合伙企業(yè)(有限合伙)、重慶制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級私募股權(quán)投資基金合伙企業(yè)(有限合伙)、通用技術(shù)高端裝備產(chǎn)業(yè)股權(quán)投資(桐鄉(xiāng))、中車(青島)制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級私募股權(quán)投資基金等。
在具體投資領域方面，通過梳理此前的投資軌跡可以看出，國家制造業(yè)大基金的布局重點多為龍頭企業(yè)，且格外“青睞”工業(yè)母機(即金屬加工機床)及機器人等領域。在國家制造業(yè)大基金投資的9家A股公司中，科德數(shù)控、創(chuàng)世紀、日發(fā)精機，以及表達過投資意向的華中數(shù)控均屬于工業(yè)母機領域公司。
對于制造業(yè)大基金的投資路徑，中航證券研究員鄒潤芳總結(jié)稱，首先，制造業(yè)大基金以產(chǎn)業(yè)鏈長期成長性為導向，不做所謂的分散投資；其次，肩負國家戰(zhàn)略意志，重點扶持當前需要做大做強的硬核制造和科技領域，例如關(guān)鍵零部件和系統(tǒng)、裝備國產(chǎn)化等；另外，投資方式多元，打通一級、二級、新三板市場，打通國內(nèi)和海外市場。
